28. УПРАВЛЕНИЕ НА ФИНАНСОВИЯ РИСК (ПРОДЪЛЖЕНИЕ)
31 декември 2012
|
До 1 месец
|
|
От 1 до 3 месеца
|
|
От 3 месеца до 1 година
|
|
От 1 година до 5 години
|
|
Общо
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Финансови активи
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Инвестиции на разположение за продажба
|
-
|
|
-
|
|
-
|
|
-
|
|
-
|
Вземания по предоставени заеми
|
-
|
|
-
|
|
1,374
|
|
-
|
|
1,374
|
Вземания от клиенти
|
-
|
|
678
|
|
75
|
|
-
|
|
753
|
Други вземания
|
30
|
|
-
|
|
-
|
|
12,828
|
|
12,858
|
Парични средства
|
52
|
|
-
|
|
-
|
|
-
|
|
52
|
|
82
|
|
678
|
|
1,449
|
|
12,828
|
|
15,037
|
Финансови пасиви
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Задължения по получени заеми
|
-
|
|
-
|
|
2,466
|
|
2,487
|
|
4,953
|
Задължения към доставчици
|
-
|
|
220
|
|
-
|
|
-
|
|
220
|
Други задължения
|
20
|
|
-
|
|
-
|
|
-
|
|
20
|
|
20
|
|
220
|
|
2,466
|
|
2,487
|
|
5,193
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Остатъчен матуритет
|
62
|
|
458
|
|
(1,017)
|
|
10,341
|
|
9,844
|
Ценовата политика е функция от три основни фактора – структура на разходите, цени на конкуренти и покупателна възможност на потребителите. Дружеството прилага гъвкава фирмена стратегия с цел поддържане на оптимално ниво на производствените разходи, разширяване на номенклатурата на производството и поддържане на пазарни и конкурентни ценови равнища на произвежданите продукти.
Управление на капиталовия риск
С управлението на капитала Дружеството цели да създава и поддържа възможности то да продължи да функционира като действащо предприятие и да осигурява съответната възвръщаемост на инвестираните средства на акционерите и стопански ползи на другите заинтересовани лица от и участници в неговия бизнес, както и да поддържа нормативно изискваните стойности на капитал.
Дружеството текущо наблюдава осигуреността и структурата на капитала си.
Справедлива стойност
Справедливата стойност най-общо представлява сумата, за която един актив може да бъде разменен или едно задължение да бъде изплатено при нормални условия на сделката между независими, желаещи и информирани контрагенти. Политиката на Дружеството е да оповестява във финансовите си отчети справедливата стойност на финансовите активи и пасиви, които не са представени по справедлива стойност в баланса, и за които съществуват котировки на пазарни
28. УПРАВЛЕНИЕ НА ФИНАНСОВИЯ РИСК (ПРОДЪЛЖЕНИЕ)
цени и/или достатъчно надеждни източници на информация за прилагане на други алтернативни оценъчни методи.
Концепцията за справедливата стойност предполага реализиране на финансови инструменти чрез продажба. В повечето случаи, обаче, особено по отношение на търговските вземания и задължения, и депозитите, Дружеството очаква да реализира тези финансови активи чрез тяхното цялостно обратно изплащане или респ. погасяване във времето. Затова те се представят по тяхната амортизируема стойност.
Също така голямата част от финансовите активи и пасиви са или краткосрочни по своята същност (търговски вземания и задължения), или са отразени в баланса по пазарна стойност (предоставени банкови депозити), или представляват инвестиции в акции на дружества от затворен тип, които не се търгуват свободно и нямат аналози на местния пазар -поради това тяхната справедлива стойност е приблизително равна на балансовата им стойност.
Доколкото все още не съществува достатъчно пазарен опит, стабилност и ликвидност за покупки и продажби на някои от притежаваните от Дружеството финансови активи и пасиви, за тях няма достатъчно и надеждни котировки на пазарни цени. Ръководството на Дружеството счита, че при съществуващите обстоятелства представените в баланса оценки на финансовите активи и пасиви
са възможно най-надеждни, адекватни и достоверни за целите на финансовата отчетност и са близко до тяхната справедлива стойност, в зависимост от техният характер и матуритет.
31 декември 2013
|
Оценка на справедливата стойност, използваща
|
|
Група финансови активи
|
Стойност в Отчета за финансовото състояние
|
|
Ниво 1
На база котирани пазарни цени
|
|
Ниво 2
Входни данни, различни от котирани цени, но могат да бъдат наблюдавани на пазар
|
|
Ниво 3
Входни данни, неосноваеми на наблюдаеми пазарни данни
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Инвестиции на разположение за продажба
|
-
|
|
-
|
|
-
|
|
-
|
Кредити и вземания
|
15,490
|
|
-
|
|
-
|
|
15,490
|
Парични средства и парични еквиваленти
|
24
|
|
-
|
|
-
|
|
24
|
Общо
|
15,514
|
|
-
|
|
-
|
|
15,514
|
28. УПРАВЛЕНИЕ НА ФИНАНСОВИЯ РИСК (ПРОДЪЛЖЕНИЕ)
31 декември 2012
|
Оценка на справедливата стойност, използваща
|
Група финансови активи
|
Стойност в Отчета за финансовото състояние
|
|
Ниво 1
На база котирани пазарни цени
|
|
Ниво 2
Входни данни, различни от котирани цени, но могат да бъдат наблюдавани на пазар
|
|
Ниво 3
Входни данни, неосноваеми на наблюдаеми пазарни данни
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Инвестиции на разположение за продажба
|
-
|
|
-
|
|
-
|
|
-
|
Кредити и вземания
|
14,890
|
|
-
|
|
-
|
|
14,890
|
Парични средства и парични еквиваленти
|
52
|
|
-
|
|
-
|
|
52
|
Общо
|
14,942
|
|
-
|
|
-
|
|
14,942
|
Дружеството текущо наблюдава осигуреността и структурата на капитала на база съотношението на задлъжнялост, представени в таблицата към 31 декември:
|
31 декември 2013
|
|
31 декември 2012
|
|
|
|
|
|
|
Общо дългов капитал, в т.ч.:
|
5,337
|
|
4,586
|
|
заеми от банки и трети лица
|
5,225
|
|
4,346
|
|
търговски задължения към трети лица
|
112
|
|
240
|
|
Намален с: паричните средства и парични еквиваленти
|
24
|
|
52
|
|
Нетен дългов капитал
|
5,313
|
|
4,534
|
|
|
|
|
|
|
Общо собствен капитал
|
61,442
|
|
62,501
|
|
Общо капитал
|
66,755
|
|
67,035
|
|
Съотношение на задлъжнялост
|
7,96%
|
|
6.76 %
|
|
29. ИНВЕСТИЦИОННА ПРОГРАМА
В условия на неясна макроикономическа среда Дружеството следва логична политика на ограничаване на инвестициите, което предопределя размера и предназначението на инвестициите за 2013 год. В инвестиционната политика на Дружеството са заложени модернизации на машини - 200 хил. лв.
Поради усложнените макроикономически параметри и променлива инвестиционна среда, Дружеството счита за нецелесъобразно изпълнение на проектите по дългосрочни инвестиции през текущата година.
Съгласно чл.38 от Закона за счетоводството, Дружеството следва да оповести начислените за годината суми за услугите, предоставяни от регистрираните одитори на предприятието, поотделно за: независим финансов одит, данъчни консултации и други услуги, несвързани с дита. Независими одитори на „Катекс” АД, са назначени с Решение от 19.07.2013 г. на Общото събрание на акционерите:
-
„РИС ОДИТ” ЕООД, с Управител Стоян Димитров Стоянов. Възнаграждението за независим одит на годишния финансов отчет и за преглед на годишния доклад за дейността е 15 хил. лв.
Сподели с приятели: |