Разходи за лихви (лева)
Вид на кредита
|
Предходна година / Последен отчетен период
|
I година
|
II година
|
III година
|
A
|
Б
|
В
|
Г
|
Д
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Общо
|
|
|
|
|
Информацията “Други разходи” може да включва само форсмажорни плащания. За да бъдат признати подобни разходи, обаче, се изисква сключен застрахователен договор и предвидени застрахователни вноски.
2.2.3. Други разходи
Други разходи (лева)
Други разходи
|
Предходна година / Последен отчетен период
|
I година
|
II година
|
III година
|
A
|
Б
|
В
|
Г
|
Д
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Общо
|
|
|
|
|
2.2.4. Себестойност.
“Себестойност на единица продукция” (както всички, обозначени с букви) има справочен характер и следва да се попълни или завери от авторитетен експерт.
Себестойност на единица продукция (лева)
Вид на продукта
|
Вид ресурси, необходими за единица продукт
|
К-во за единица продукция
|
Мярка
|
Единична цена
|
Стойност на разходите за единица продукт по вид
|
А
|
Б
|
В
|
Г
|
Д
|
Е
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Общо
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Общо
|
|
3. Прогноза за Нетните парични потоци на проекта и другите дейности.
Прогнозата за нетните паричните потоци по проекта е най-важната в бизнес-плана, защото е обобщаваща и служи за база в PERT-анализа на проекта (почти идентичната е таблицата представяща прогнозите за други бизнеси на Кандидата).
Информацията за нетните паричните потоци по проекта е наглед лесна за попълване, защото трябва да отрази само данни, вече разчетени, посочени и аргументирани в предишни таблици,
Прогноза за Нетните парични потоци на проекта (лева)
Индекс
|
Предходна година
|
I година
|
II година
|
III година
|
IV година
|
I. Приходи:
|
1. Приходи от продажби
|
|
|
|
|
|
2. Други приходи
|
|
|
|
|
|
Общо приходи (1+2)
|
|
|
|
|
|
II.Разходи
|
A. Разходи за дейността:
|
3. Разходи за суровини, материали и външни услуги
|
|
|
|
|
|
4. Разходи за амортизация
|
|
|
|
|
|
5. Разходи за заплати и социални осигуровки
|
|
|
|
|
|
6. Други разходи
|
|
|
|
|
|
Б. Финансови разходи:
|
7. Разходи за лихви
|
|
|
|
|
|
Общо разходи (3+4+5+6+7)
|
|
|
|
|
|
ІІІ. Печалба преди облагане (І-ІІ)
|
|
|
|
|
|
ІV. Данъци и такси
|
|
|
|
|
|
V. Печалба след облагане (ІІІ – IV)
|
|
|
|
|
|
VI. Главници по кредити
|
|
|
|
|
|
VІII. Нетен паричен поток (V+4+VII -VI)
|
|
|
|
|
|
Прогноза за Нетните парични потоци на другите дейности на кандидата, осъществявани извън проекта (лева)
Индекс
|
Предходна година
|
I година
|
II година
|
III година
|
IV година
|
I. Приходи:
|
1. Приходи от продажби
|
|
|
|
|
|
2. Други приходи
|
|
|
|
|
|
Общо приходи (1+2)
|
|
|
|
|
|
II.Разходи:
|
A. Разходи за дейността:
|
|
|
|
|
|
3. Разходи за суровини, материали и външни услуги
|
|
|
|
|
|
4. Разходи за амортизация
|
|
|
|
|
|
5. Разходи за заплати и социални осигуровки
|
|
|
|
|
|
6. Други разходи
|
|
|
|
|
|
Б. Финансови разходи:
|
7. Разходи за лихви
|
|
|
|
|
|
Общо разходи (3+4+5+6+7)
|
|
|
|
|
|
ІІІ. Печалба преди облагане (І-ІІ)
|
|
|
|
|
|
ІV. Данъци и такси
|
|
|
|
|
|
V. Печалба след облагане (ІІІ – IV)
|
|
|
|
|
|
Раздел “Управление” включва: организационната структура на проекта; проектния екип; проектния график; контролно-информационната система и мястото на Инвеститора в тях.
2. Балансиране, предварителна оценка и оптимизиране на проекта
В таблицата “Нетни парични потоци на проекта” следва да проличи правилният бизнес-подход на кандидата към финансирането на неговия проект. Този подход се изразява в: максимално мобилизиране на собствените ресурси (както от други стопански дейности на Кандидата, така и от самия проект), минимално ангажиране на заемни средства (и обременяване на проекта с лихви). За да се постигне този баланс, таблицата се оформя след няколко итерации (последователни приближения към окончателния й вид). Преди всичко в нея се отразяват всички приходи и разходи, освен заемните средства (ред 2) и финансовите разходи (ред 7, ред VI). Ако ще се взема инвестиционен кредит от банка, в ред 7 и ред VI се отразяват, съответно, разходите за лихви и за главници по него. След това се изчислява нетния паричен поток в ред VIII по години. Ако той е положителен (или около нулата, но с възходяща тенденция) в погасителните планове на таблиците се отразява само обслужването на инвестиционния кредит. Ако това не е постигнато, се преминава към втората итерация – в ред 2 “Други приходи” се насочват средства от печалба след данъци, получена в предишни периоди от другите стопански дейности на Кандидата или от самия проект. След това отново се изчисляват нетните парични потоци в ред VII по години. Ако те са задоволителни, в Таблица “Други приходи” се отразяват използваните за проекта собствени средства по години и с това попълването на бизнес-плана приключва. Ако ли не, се пристъпва към третата итерация – в най-напрегнатата финансова година за проекта се планира вземането на оборотен банков кредит (или фирмен заем). Лихвите и главниците по него се изчисляват и отразяват съответно в ред 7 и ред VI и се определят новите нетни парични по години в ред VIII. Ако те са задоволителни, съответните цифри за оборотния кредит се добавят към Други приходи, към Погасителни планове в таблиците и с това попълването на бизнес-плана приключва. Понякога може да се окаже, че оборотният кредит дава възможност да се освободи една част от собствените средства, вложени в проекта (като едновременно се избегне двойното плащане на данък печалба). В такъв случай се правят съответните корекции и с това попълването на Таблицата за нетните паричните потоци окончателно приключва. В редки случаи може да се наложи да се тегли втори оборотен кредит след погасяването на първия. При такава ситуация, обаче, вероятно ще бъде препоръчано бизнес-планът да се готви на етапи.
При балансирането, предварителната оценка и оптимизирането на проекта по стопански проекти, което се извършва при попълването на таблицата за нетните парични потоци от бизнес-плана, трябва да се имат предвид и изискуемите по програмата минимални нива на възвращаемост, рентабилности и ефективност (вж. по-долу). Ако след попълването на таблицата за нетните парични потоци се окаже, че те не се постигат, може да се наложи преработване на плана.
Нетна настояща стойност
|
NPV>0
|
ВНВ
|
IRR >6%
|
ВНВ
|
IRR >9%
|
Индекс на рентабилност
|
PI > 1.0
|
Срок на откупуване
|
PBP<5 или 10 години (в зависимост от проекта)
|
Коефициент на ефективност
|
K>1,1
|
Коефициент на ефективност
|
K>1,0
|
| 5>
Сподели с приятели: |