Доклад за дейността Доклад на независимия одитор Отчет за финансовото състояние
Изтегляне 7.03 Mb.
|
- Навигация на страницата:
- Ценови риск
|
Oблигациите на Бросс Холдинг АД и Хлебни изделия АД са чувствителни към промяната на 6 м. EURIBOR. Анализът на 6 м. EURIBOR показва тенденция за намаляване, като задържане на ниво под 1.5 % каквото е и предположението на Управляващото дружество и ще запази лихвените приходи на Фонда на нивата от 2011 г. Парични инструменти С цел поддържане на висока ликвидност 13.12 % от активите на Фонда са в пари по разплащателни сметки и депозити до 3 месеца. Начислените лихви в зависимост от източника си са представени в следващата таблица:
Видно от информацията, начислените лихви по разплащателни и депозитни сметки са 29.81 % от начислените приходи от лихви за 2011 г.
Основният ценови риск, на който е изложен Фондът, е свързан с инвестициите в капиталови ценни книжа. Справедливата стойност на тези финансови инструменти се влияе от промени в пазарните равнища на съответните ценни книжа, което от своя страна рефлектира върху доходността на Фонда. В следващата таблица е представен бета коефициентът на всяка една акция от портфейла на Фонда към края на отчетния период. Бета коефициентът измерва систематичния риск - отношението на ковариацията между пазарната възвръщаемост и възвръщаемостта на разглежданата акция и вариацията на пазарната възвръщаемост. Показва чувствителността на възвръщаемостта на индивидуалната акция и тази на пазара.
Забележка: Коефициентът β е изчислен на база на дневната възвръщаемост при едногодишно наблюдение на индекса SOFIX и съответния актив. Като измерител на риск за портфейла от притежавани дялове в КИС е използвано стандартното отклонение заради специфичния тип финансов инструмент, който представляват дяловете в КИС.
В следващата таблица са представени основни измерители на риска, изчислени за притежаваните облигации в портфейла на Фонда.
Каталог: files -> bulletin bulletin -> Отчет 31 декември 2010 г. Пояснения към междинния финансов отчет bulletin -> Отчет към 30. 06. 2009 г на „Пропъртис Кепитал Инвестмънтс" адсиц акционерно дружество със специална инвестиционна цел " bulletin -> Monbat plc bulletin -> Вътрешна информация за „Холдинг Варна А” ад към 31. 12. 2007 г bulletin -> Радослав милев кацаров име, презиме, фамилия: Радослав Милев Кацаров bulletin -> Monbat plc bulletin -> Отчет за доходите 4 Междинен отчет за паричните потоци (пряк метод) bulletin -> Отчет по желание в съответствие с Международните стандарти за финансови отчети (мсфо), разработени и публикувани от Съвета по Международни счетоводни стандарти (смсс) и одобрени от Европейския съюз Изтегляне 7.03 Mb. Сподели с приятели:
|